F.A.Q. по облигациям


По многочисленным просьбам радиослушателей мы с crimsonalter решили подробно рассказать о том, как надо и как не надо вкладываться в облигации. Вот небольшой список часто задаваемых вопросов и наших ответов на них.

Важное предупреждение для тех, кто уже бросил беглый взгляд на часы, прикидывая, успеет ли он сегодня заехать в банк и переложить денежки в соответствии с нашими рекомендациями: мы сейчас не...

Игорёк и 3 пользователям это нравится
Подписаться arrow_upward

Vlad

Инвесторы нацелились на корпоративный долг, заработав на ОФЗ

После ралли этого года, поднявшего облигации федерального займа на пик более 10 лет, бумаги стали дорогими для некоторых инвесторов, которые теперь переключают внимание на бонды компаний.

Корпоративные спреды к ОФЗ до конца года могут снизиться до 60-70 базисных пунктов против текущих 80, говорит исполнительный директор АО "УК Уралсиб" Иван Фоменко. Он постепенно продает длинные ОФЗ, сокращая их дюрацию в портфеле, и покупает облигации компаний.

Доходность индикативных десятилетних госбумаг опустилась до минимума с 2008 года, в то время как Банк России смягчал...


Подписаться arrow_upward

Гоша


Новый банк развития БРИКС зарегистрировал на Московской бирже дебютную программу биржевых облигаций объемом 100 миллиардов рублей (около 1,5 миллиарда долларов).

Программа без ограничения срока действия, максимальный срок погашения биржевых облигаций, размещаемых в рамках программы, 20 лет с даты начала размещения.

Подписаться arrow_upward

Vlad

Goldman прогнозирует ‘слегка медвежий’ рынок облигаций в 2020г

Глобальная экономика и прибыль компаний стабилизируются в 2020 году, что вызовет ралли рисковых активов, даже если центраобанки мало изменят свою политику, прогнозирует Goldman Sachs Group Inc.

Главными рыночными темами следующего года банк называет стабилизацию экономики, потенциальный рост циклических акций и “слегка медвежий” рынок облигаций, написали в обзоре в четверг стратеги, в том числе Лотфи Каруи, Зак Пандл, Камакшия Триведи и Джеффри Карри.

“Мы видим потенциал в разных чувствительных к циклу активах, - пишут стратеги. - В то же время мы не ожидаем бурного глобального...

Подписаться arrow_upward

Гоша

Облигации поманили доходностью

Консервативные паевые фонды принесли весомый доход


Октябрь оказался очень успешным месяцем для инвестиций в облигационные фонды. За месяц паи консервативных ПИФов выросли в цене на 1,5—2,7%. Это лучший результат с апреля 2015 года. Положительное влияние на доходность оказывают шаги по смягчению денежно-кредитной политики ЦБ, а также общее снижение ставок в мире. До конца года рост продолжится. Доходность может составить 12,5—13,5% годовых, что вдвое выше ставок по...

Новировали новировали и выновировали новацию

Нюансы российского бизнеса. Купил я как-то давно сдуру две облигации "Открытие холдинга" RU000A0JS264 с номиналом в 1000 рублей. Они давно обесценились, потому что никто не верит, что Открытие вернёт.

И вот сегодня я потратил пятнадцать минут своей жизни, чтобы прочитать "соглашение о новации", подписанное избранным большинством держателей облигаций представителем (ООО "Л Си Пи Инвестор Сервисез"). Согласно этому соглашению, первоначальное обязательство (1000 рублей), заменяется новым обязательством - 0.01 рублей на облигацию. Таким образом первоначально одолженные Открытием по этому...

Кирилл и 8 пользователям это нравится
Подписаться arrow_upward

Кирилл

В облигашках новый класс

---

Уважаемые клиенты! Сегодня 14.10.19 Московская биржа перевела торги 60-ю наиболее ликвидными облигациями из класса «МБ ФР Т0 облигации» в новый класс «МБ ФР Т+ Корпоративные облигации» . В случае наличия в конфигурациях в ИТС QUIK и Webquik таких облигаций, потребуется произвести замену инструментов в котировках и графиках. Замена инструмента в таблице текущих торгов осуществляется: правой кнопкой мыши по таблице, далее «Редактировать таблицу» , удалите текущий инструмент из списка «Заголовки строк» и добавьте его же из списка «Доступные инструменты» из нового класса....

Андрей Швецов и 5 пользователям это нравится
Подписаться arrow_upward

Манул Кот

Долларовые облигации недоступны для торгов

Прошу объяснить, почему мне недоступны для торгов облигации, номинированные в долларах США, обращающиеся на Московской Бирже, имеющие код класса инструмента TQOD ? В терминале КВИК при попытке нажать F2, предварительно выделив инструмент, ничего не происходит. При попытке ввести заявку через "Меню - Действия" первые 4 пункта ("Новая заявка" и далее) затушеваны серым цветом (неактивны). У меня сейчас есть на счете сумма в USD, которую отображает торговый терминал КВИК и которая достаточна для покупки 1 лота по некоторым облигациям этого класса.

Вадим и 4 пользователям это нравится
Подписаться arrow_upward

Гоша

Норникель - рассматривает варианты размещения рублевых облигаций, подтверждает показатель чистый долг/EBITDA не должен превысить 1,8х к концу года



Финансовый директор Норникеля Сергей Малышев:

Сейчас более привлекательными выглядят рублевые облигации, если говорить с позиции «Норильского никеля», по сравнению с еврооблигациями.… Не исключено, что мы рассмотрим вопросы по займам на рублевом рынке, но конкретных решений пока нет

У компании есть зарегистрированная масштабная и долгосрочная программа рублевых облигаций и при необходимости Норникель может ей...

Подписаться arrow_upward

Vlad

Московская биржа - новые правила листинга облигаций с 12 августа


12 августа 2019 года вступает в силу новая редакция Правил листинга Московской биржи.

Вводится Сектор устойчивого развития, изменения требований к кредитному рейтингу облигаций, включенных во второй уровень листинга, и корректировка требований для ценных бумаг Сектора Роста.

Для включения и поддержания облигаций во втором уровне листинга эмитент облигаций или поручитель обязан иметь кредитный рейтинг, соответствующий рейтингу, применяемому для первого уровня.

Для новых...

Андрей Швецов и 2 пользователям это нравится
Подписаться arrow_upward

Гоша

Инвесторы играют в долг


Нерезиденты предпочитают российские облигации акциям

Международные инвесторы активно перераспределяют свои вложения на российском финансовом рынке. По данным Emerging Portfolio Fund Research (EPFR), российские фонды акций с начала года лишились почти $1,3 млрд, тогда как в облигационные фонды поступило более $1,1 млрд. За последнюю неделю отток средств с рынка акций сильно замедлился, однако масштабного возврата нерезидентов здесь не ждут. Иностранные инвесторы охотнее покупают...

Подписаться arrow_upward

Sergey S

Наслаждайтесь ралли, но готовьтесь к медвежьему рынку — Asset Allocation


Уильям Бернстайн

Источник: The Wall Street Journal

Перевод для AssetAllocation.ru

1 марта 2019 г.

Секрет в том, чтобы снизить ваши ожидания.

Я достаточно взрослый, достаточно закаленный и достаточно ворчливый, чтобы продолжать раздражаться на sturm und drang /нем. «буря и натиск» – движение в немецкой литературе, связанный с...

Подписаться arrow_upward

Гоша

ЮТэйр - объявила о планах реструктуризации облигаций


Дочернее предприятие ПАО «Авиакомпания «ЮТэйр» — ООО «Финанс-Авиа», которое является эмитентом облигаций серии 01 и 02 совокупной номинальной стоимостью 13.3 млрд. руб., сообщило о планах провести реструктуризацию облигаций и обозначило ее индикативные условия.

Предварительные условия реструктуризации облигаций предполагают:

- в части выпуска облигаций серии 01 погашение 20% номинальной стоимости облигации в течении одного года с момента реструктуризации, погашение 80 %...

Гриборыб и 3 пользователям это нравится
Подписаться arrow_upward

Vlad

Мосбиржа обсуждает с РНПК выпуск "катастрофических" облигаций


Российская национальная перестраховочная компания (РНПК) обсуждает с Московской биржей возможность выпуска в России "катастрофических" облигаций, сообщил глава РНПК Николай Галушин в ходе пресс-конференции во вторник.

По его словам, практика уже широко распространена в мире порядка пяти-десяти лет. Как уточнила зампред правления РНПК Ольга Крымова, всего в мире было выпущено таких облигаций на сумму 100 миллиардов долларов, сейчас в обращении находятся бонды на 40...

Подписаться arrow_upward

Гоша

ЦБ начал разрабатывать критерии структурных облигаций для неквалифицированных инвесторов


Банк России начал разрабатывать критерии структурных облигаций для неквалифицированных инвесторов, создав рабочую группу с участием представителей финансового рынка. Об этом рассказали ТАСС в пресс-службе регулятора.

Очередное заседание рабочей группы состоялось 13 марта. «На этом заседании обсуждался первый вариант проекта нормативного акта, устанавливающего перечень критериев таких структурных облигаций, подготовленный в том числе с...

Подписаться arrow_upward

SanSan

Tesla умудрилась избежать дефолта и банкротства


Tesla все же умудрилась избежать дефолта и банкротства. Как пишет The Wall Street Journal, компания сумела выплатить 920 млн долларов по конвертируемым приоритетным облигациям, выпущенным пять лет назад.

Издание отмечает, что это крупнейшая сумма выплат за все время работы Tesla. Она, вероятно, составила около четверти всех денежных ресурсов компании. Пока неясно, где Илон Маск сумел раздобыть такие средства.

Ведь еще месяц назад пналитики подсчитали, что у Tesla...

Игорёк и 4 пользователям это нравится
Подписаться arrow_upward

Sergey S

Вопрос-ответ: стратегии чтобы жить на капитал



Сергей, добрый день!
Прослушал ваш вебинар про стратегию инвестирования. Вкратце, как я понимаю, подходит для того, чтобы вырастить капитал для каких-либо целей в будущем.
А какие стратегии вы посоветуете, когда определенный капитал уже есть, и хочется с него получать проценты и жить. Возраст далеко не пенсионный :)
Возможно, у вас есть какие-то семинары, или можете посоветовать книги.
Пока для себя вижу, по сути, только бонды и жить на купонный...
Андрей Швецов и 2 пользователям это нравится

Флюгер Голубых Фишек + (Как выбрать облигации?)

Флюгер Голубых Фишек:


Пятничные ожидания оправдались, произошёл небольшой перехай и сразу пошло падение. Но, я думал, что для перехая надо будет придумать какую-нибудь позитивную новость. А оказалось, что это совсем не обязательно, маркетологи умеют это делать и без всяких новостей.

Вы ещё держите январские лонги? Ну тогда к вам могут прийти только участники известной рекламы. А нам с вами не по пути, мы переходим в медвежий клан.

А знаете,...

Гриборыб и 10 пользователям это нравится
Подписаться arrow_upward

Сергей

Сколько налогов я заплачу со своих облигаций?

На фондовом рынке брокер является налоговым агентом частного инвестора и рассчитывает за него причитающиеся к уплате налоги по доходам с облигаций. Однако, чтобы грамотно спланировать свою тактику по инвестированию важно самостоятельно разбираться в некоторых особенностях налогообложения. Это поможет оптимизировать расходы и повысить чистую доходность своих инвестиций.

Стоит сразу оговориться, что данная статья не является строгой в юридическом смысле и не охватывает абсолютно все тонкости налогообложения. Ее целью является дать читателю общее понимание основных принципов, чтобы он...

Константин и 6 пользователям это нравится
Загрузить еще записи

Чтобы упомянуть другого пользователя в комментарии, введите знак @

Упомянуть можно тех, на кого Вы подписаны или тех, кто принимал участие в дискуссии


Чтобы упомянуть ценную бумагу в комментарии, введите ее тикер после знака ^